实施严格的房屋贷款政策方案优化

2018年1月1日，加拿大政府发布了一个和房屋贷款相关的新政策，该政策规定申请房屋贷款者要通过压力测试才能成功贷款。在这项新规定的要求下，要通过压力测试的受众还包括了首付款20%以上、没有买保险的房屋贷款申请者。

压力测试指的是，申请房贷的人除了需要有能力负担现下的银行给的房屋贷款之外，还必须能够负担在银行给出的五年房屋贷款的利率基础上的贷款。该测试旨在判断借款人在市场利率增加后，是否还能够承担已有债务。通不过这项测试的房屋贷款者无法取得借款资格。因此，这个政策给借款人的贷款能力造成了一定程度上的削弱。

该项政策旨在使火爆的房地产市场降温，并且对加拿大人的债务水平进行限制，避免其产生过高的风险，也必然会降低加拿大人在房地产方面的购买力。另外由于加拿大央行的加息，房贷的固定利率也会随之提高，持续上升的利率也将持续限制房地产市场范围内的购买力，使其持续降低。

图6-22　2014年1月-2018年11月加拿大房价指数（以2016年12月为基期，单位：%）(www.zuozong.com)

数据来源：Statistics Canada.Table 18-10-0205-01 New housing price index，monthly

自新的抵押贷款政策实施之后，加拿大的房屋销售明显降温，但实际上房价并没有明显地降低。以2016年12月为基准，加拿大2018年的房价指数基本保持在103附近，相对来说比较稳定。